2020期货从业资格证《期货投资分析》历年真题10-03

1、 某期货分析师采用Excel软件对上海期货交易所铜主力合约价格与长江有色市场公布的铜期货价格进行回归分析，得到方差分析结果如下：   则回归方程的拟合优度 为（）。 （单选题）

A. 0.6566

B. 0.7076

C. 0.8886

D. 0.4572

试题答案：C

2、 在一元线性方程 的回归估计中，根据最小二乘准则， 应选择使得（  ）最小。 （单选题）

A. TSS

B. ESS

C. 残差

D. RSS

试题答案：D

3、 下列关于无套利定价理论的说法正确的有（  ）。 （多选题）

A. 无套利市场上，如果两种金融资产互为复制，则当前的价格必相同

B. 无套利市场上，两种金融资产未来的现金流完全相同，若两项资产的价格存在差异，则存在套利机会

C. 若存在套利机会，获取无风险收益的方法有 “高卖低买”或“低买高卖”

D. 若市场有效率，市场价格会由于套利行为做出调整，最终达到无套利价格

试题答案：A,B,C,D

4、 关于情景分析和压力测试，下列说法正确的是（  ）。 （多选题）

A. 压力测试是考虑极端情景下的情景分析

B. 相比于敏感性分析，情景分析更加注重风险因子之间的相关性

C. 情景分析中没有给定特定情景出现的概率

D. 情景分析中可以人为设定情景

试题答案：A,B,C,D

5、 饲料公司的正确决断应该是（  ）。 （不定项题）

A. 不宜接受油厂报价，即不与油厂进行豆粕基差贸易

B. 接受油厂报价，与油厂进行豆粕基差贸易

C. 考虑立即在期货市场上进行豆粕买入套保

D. 考虑立即在现货市场上进行豆粕采购

试题答案：A,C